AGREEMENT BETWEEN THE GOVERNMENT OF THE REPUBLIC OF INDONESIA AND THE GOVERNMENT OF THE KINGDOM OF BELGIUM FOR THE AVOIDANCE OF DOUBLE TAXATION AND THE PREVENTION OF FISCAL EVASION WITH RESPECT TO TAXES ON INCOME AND ON CAPITAL

This Agreement shall apply to taxes on income and on capital imposed on behalf of each Contracting State or of its political subdivisions or local authorities, irrespective of the manner in which they are levied.

There shall be regarded as taxes on income and on capital all taxes imposed on total income, on total capital, or on elements of income or of capital, including taxes on gains from the alienation of movable or immovable property, taxes on the total amounts of wages or salaries paid by enterprises, as well as taxes on capital appreciation.

The existing taxes to which the Agreement shall apply are, in particular:

the Dividend income tax (de personenbelasting -- l'impôt des personnes physiques);

the corporate income tax (de vennootschapsbelasting -- l'impot des societes);

the income tax on legal entities (de rechtspersonenbelasting -- l'impot des personnes morales);

the income tax on non-residents (de belasting der niet-verblijfhouders -- l'impot des non-residents);

the prepayments and additional prepayments (de voorheffingen en aanvullende voorheffingen -- les precomptes et complements de precomptes); and

the surcharges (de opdeciemen en opcentiemen -- les decimes et centimes additionnels) on any of the taxes referred to in (i) to (v) above including the communal supplement to the individual income tax (aanvullende gemeentebelasting -- taxe communale additionnelle a l'impot des personnes physiques);

The Agreement shall also apply to any identical or substantially similar taxes which are subsequently imposed in addition to, or in place of, the existing taxes. The competent authorities of the Contracting States shall notify to each other any substantial changes which have been made in their respective taxation laws.

If by reason of changes, made in the taxation law of either Contracting State, it seems desirable to amend any Article of this Agreement without affecting the general principles thereof the necessary amendments may be made by mutual consent by means of an exchange of diplomatic notes or in any other manner in accordance, with their constitutional procedures.

In this Agreement, unless the context otherwise requires:

the terms "a Contracting State" and "the other Contracting State" mean Indonesia or Belgium, as the context requires;

the term "Indonesia" comprises the territory of the Republic of Indonesia and the parts of the sea bed and sub-soil under the adjacent seas, over which the Republic of Indonesia has sovereign rights in accordance with international law;

the term "Belgium" comprises the territory of the Kingdom of Belgium and the parts of the sea bed and sub-soil and adjacent seas, over which the Kingdom of Belgium has sovereign rights in accordance with international law;

the term "tax" means Indonesian tax or Belgian tax, as the context requires;

the term "person" comprises an individual, a company and any other body of persons;

the term "company" means any body corporate or any entity which is treated as a body corporate for tax purposes in the Contracting State of which it is a resident;

the terms "enterprise of a Contracting State" and "enterprise of the other Contracting State" mean respectively an enterprise carried on by a resident of a Contracting State and an enterprise carried on by a resident of the other Contracting State;

the term "competent authority" means: 

in Indonesia, the Minister of Finance or his duly authorized representative;

in Belgium, the Director general of direct taxes.

As regards the application of the Agreement by a Contracting State any term not otherwise defined shall, unless the context otherwise requires, have the meaning which it has under the laws of that Contracting State relating to the taxes which are the subject of the Agreement.

For the purposes of this Agreement, the term "resident of a Contracting State" means any person who, under the law of that State, is liable to taxation therein by reason of his domicile, residence, place of management or any other criterion of a similar nature.

Where by reason of the provisions of paragraph 1 an individual is a resident of both Contracting States, then his case shall be determined in accordance with the following rules:

he shall be deemed to be a resident of the Contracting State in which he has a permanent home available to him. If he has a permanent home available to him in both Contracting States, he shall be deemed to be a resident of the Contracting State with which his personal and economic relations are closest (centre of vital interests);

if the Contracting State in which he has his centre of vital interests cannot be determined, or if he has not a permanent home available to him in either Contracting State, he shall be deemed to be a resident of the Contracting State in which he has an habitual abode;

if he has an habitual abode in both Contracting States or in neither of them, the competent authorities of the Contracting States shall settle the question by mutual agreement.

Where by reason of the provisions of paragraph 1 a person other than an individual is a resident of both Contracting States, then it shall be deemed to be a resident of the Contracting State in which its place of effective management is situated.

For the purposes of this Agreement, the term "permanent establishment" means a fixed place of business in which the business of the enterprise is wholly or partly carried on.

a mine, an oil-well, quarry or other place of extraction of natural resources;

a building site or construction, installation or assembly project or supervisory activities in connection therewith, where such site, project of activity continues for a period of more than six months;

the furnishing of services including consultancy services by an enterprise through an employee or other personnel where activities of that nature continue within a Contracting State for a period or periods exceeding in the aggregate 183 days within any twelve-month period.

The term "permanent establishment" shall not be deemed to include:

the use of facilities solely for the purpose of storage or display of goods or merchandise belonging to the enterprise;

the maintenance of a stock of goods or merchandise belonging to the enterprise solely for the purpose of storage or display;

the maintenance of a stock of goods or merchandise belonging to the enterprise solely for the purpose of processing by another enterprise;

the maintenance of a fixed place of business solely for the purpose of purchasing goods or merchandise, or for collecting information for the enterprise;

the maintenance of a fixed place of business solely for the purpose of advertising, for the supply of information, for scientific research or for similar activities which have a preparatory or auxiliary character, for the enterprise.

A person acting in a Contracting State on behalf of an enterprise of the other Contracting State -- other than an agent of an independent status to whom paragraph 6 applies -- shall be deemed to be a permanent establishment in the first-mentioned Contracting State if:

he has, and habitually exercises in that first-mentioned Contracting State, an authority to conclude contracts in the name of the enterprise, unless his activities are limited to the purchase of goods or merchandise for the enterprise; or

he maintains in the first-mentioned Contracting State a stock of goods or merchandise belonging to the enterprise from which he regularly fills orders on behalf of the enterprise.

An insurance enterprise of a Contracting State shall, except with regard to reinsurance, be deemed to have a permanent establishment in the other Contracting State if it collects premiums in the territory of that other Contracting State or insures risks situated therein through an employee or through a representative who is not an agent of an independent status within the meaning of paragraph 6.

An enterprise of a Contracting State shall not be deemed to have a permanent establishment in the other Contracting State merely because it carries on business in that other Contracting State through a broker, general commission agent or any other agent of an independent status, where such persons are acting in the ordinary course of their business. However, when the activities of such an agent are devoted wholly or almost wholly on behalf of that enterprise he would not be considered an agent of an independent status within the meaning of this paragraph.

The fact that a company which is a resident of a Contracting State controls or is controlled by a company which is a resident of the other Contracting State, or which carries on business in that other Contracting State (whether through a permanent establishment or otherwise), shall not of itself constitute either company a permanent establishment of the other.

Income from immovable property may be taxed in the Contracting State in which such property is situated.

The term "immovable property" shall be defined in accordance with the laws of the Contracting State in which the property in question is situated. The term shall in any case include property accessory to immovable property, livestock and equipment used in agriculture and forestry, rights to which the provisions of general law respecting landed property apply, usufruct of immovable property and rights to variable or fixed payments as consideration for the working of, or the right to work, mineral deposits, sources and other natural resources; ships, boats and aircraft shall not be regarded as immovable property.

The provisions of paragraph 1 shall apply to income derived from the direct use, letting, or use in any other form of immovable property.

The provisions of paragraphs 1 and 3 shall also apply to the income from immovable property of an enterprise and to income from immovable property used for the performance of professional services.

The profits of an enterprise of a Contracting State shall be taxable only in that Contracting State unless the enterprise carries on business in the other Contracting State through a permanent establishment situated therein. If the enterprise carries on business as aforesaid, the profits of the enterprise may be taxed in the other Contracting State, but only so much of them as are attributable to that permanent establishment or are derived within such other Contracting State from sales of goods or merchandise of the same kind as those sold, or from other business transactions of the same kind as those effected, through the permanent establishment.

Where an enterprise of a Contracting State carries on business in the other Contracting State through a permanent establishment situated therein there shall in each Contracting State be attributed to that permanent establishment the profits which it might to expected to make if it were a distinct and separate enterprise engaged in the same or similar activities under the same or similar conditions and dealing wholly independently with the enterprise of which it is a permanent establishment.

In the determination of the profits of a permanent establishment, there shall be allowed as deductions expenses which are incurred for the purposes of the permanent establishment including executive and general administrative expenses so incurred, whether in the State in which the permanent establishment is situated or elsewhere.

Insofar as it has been customary in a Contracting State to determine the profits to be attributed to a permanent establishment on the basis of an apportionment of the total profits of the enterprise to its various parts, nothing in paragraph 2 shall preclude that Contracting State from determining the profits to be taxed by such an apportionment as may be customary; the method of apportionment adopted shall, however, be such that the result shall be in accordance with the principles laid down in this Article.

No profits shall be attributed to a permanent establishment by reason of the mere purchase by that permanent establishment of goods or merchandise for the enterprise.

For the purposes of the preceding paragraphs, the profits to be attributed to the permanent establishment shall be determined by the same method year by year unless there is good and sufficient reason to the contrary.

Where profits include items of income which are dealt with separately in other Articles of this Agreement, then the provisions of those Articles shall not be affected by the provisions of this Article.

an enterprise of a Contracting State participates directly or indirectly in the management, control or capital of an enterprise of the other Contracting State, or

the same persons participate directly or indirectly in the management, control or capital of an enterprise of a Contracting State and an enterprise of the other Contracting State,

Dividends paid by a company which is a resident of a Contracting State to a resident of the other Contracting State may be taxed in that other Contracting State.

However, such dividends may be taxed in the Contracting State of which the company paying the dividends is a resident, and according to the law of that State, but the tax so charged shall not exceed in the aggregate 15 per cent of the gross amount of the dividends. This paragraph shall not affect, the taxation of the company in respect of the profits out of which the dividends are paid.

The term "dividends" as used in this Article means income from shares, "jouissance" shares or "jouissance" rights, founders' shares or other rights participating in profits, as well as income from other corporate rights treated in the same way as income from shares by the taxation law of the Contracting State of which the company making the distribution is a resident.

The provisions of paragraphs 1 and 2 shall not apply if the recipient of the dividends, being a resident of a Contracting State, in the other Contracting State, of which the company paying the dividends is a resident, a permanent establishment with which the holding by virtue of which the dividends are paid is effectively connected. In such a case, the provisions of Article 7 shall apply.

Where a company which is a resident of a Contracting State derives profits or income from the other Contracting State, that other Contracting State may not impose any tax on the dividends paid by the company outside that other Contracting State to persons who are not residents of that other Contracting State, or subject the company's undistributed profits to a tax on undistributed profits, even if the dividends paid or the undistributed profits consist wholly or partly of profits or income arising in such other State.

Notwithstanding the provisions of paragraph 5, where a company which is a resident of Belgium has a permanent establishment in Indonesia, that permanent establishment may be subjected there to the tax referred to in paragraph 3(a)(iv) of Article 2, but the tax so charged shall not exceed 15 per cent of the amount of the profits of that permanent establishment which are actually remitted to the place of effective management in Belgium, provided that such permanent establishment is engaged in activities in the fields of agriculture, plantation, forestry, fishery, dairy-farming, mining, manufacturing industries, transportation, people's housing projects, tourism and infrastructure.

Interest arising in a Contracting State and paid to a resident of the other Contracting State may be taxed in that other Contracting State.

However, such interest may be taxed in the Contracting State in which it arises, and according to the law of that Contracting State, but the tax so charged shall not exceed in the aggregate 15 per cent of the gross amount of the interest.

Notwithstanding the provisions of paragraph 2 the tax levied by the Contracting State in which the interest arises shall not exceed in the aggregate 10 per cent of the gross amount of the interest, if:

the interest is owed by a bank or a financial institution or by an enterprise mainly engaged in activities in the fields of agriculture, plantation, forestry, fishery, dairy-farming, mining, manufacturing industries, transportation, people's housing projects, tourism and infra-structure, and

the interest is derived by a bank or a financial institution.

The term "interest" as used in this Article means income from Government securities, bonds or debentures, whether or not secured by mortgage and whether or not carrying a right to participate in profits, debt-claims and deposits of every kind as well as premiums on lottery bonds and all other income treated in the same way as income from money lent or deposited by the taxation law of the Contracting State in which the income arises.

The provisions of paragraphs 1, 2 and 3 shall not apply if the recipient of the interest, being a resident of a Contracting State, has in the other Contracting State in which the interest arises a permanent establishment with which the debt-claim or deposit from which the interest arises is effectively connected. In such a case, the provisions of Article 7 shall apply.

Interest shall be deemed to arise in a Contracting State when the payer is that Contracting State itself, a political subdivision, a local authority or a resident of that Contracting State. Where, however, the person paying the interest, whether he is a resident of a Contracting State or not, has in a Contracting State a permanent establishment in connection with which the indebtedness on which the interest is paid was incurred, and such interest is borne by such permanent establishment, then such interest shall be deemed to arise in the Contracting State in which the permanent establishment is situated.

Where, owing to a special relationship between the payer and the recipient or depositor or between both of them and some other person, the amount of the interest paid, having regard to the debt-claim or deposit for which it is paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the recipient or depositor in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last-mentioned amount. In that case, the excess part of the payments shall remain taxable according to the law of each Contracting State, due regard being had to the other provisions of this Agreement.

Royalties arising in a Contracting State and paid to a resident of the other Contracting State may be taxed in that other State.

However, such royalties may be taxed in the Contracting State in which they arise and according to the law of that Contracting State, but the tax so charged shall not exceed in the aggregate 10 per cent of the gross amount of the royalties.

The term "royalties" means payments of any kind received as a consideration for the use of, or the right to use, any copyright of literary, artistic or scientific work -- including cinematograph films and films or tapes for radio or television broadcasting -- any patent, trade mark, design or model, plan secret formula or process, or for the use of, or the right to use, industrial, commercial or scientific equipment, or for information concerning industrial or scientific experience.

The provisions of paragraphs 1 and 2 shall not apply if the recipient of the royalties, being a resident of a Contracting State, has in the other Contracting State in which the royalties arise a permanent establishment with which the right or property giving rise to the royalties is effectively connected. In such a case, the provisions of Article 7 shall apply.

Royalties shall be deemed to arise in a Contracting State when the payer is that State itself, a political subdivision, a local authority or a resident of that State. Where, however, the person paying the royalties, whether he is a resident of a Contracting State or not, has in a Contracting State a permanent establishment in connection with which the contract under which the royalties are paid was concluded, and such royalties are borne by such permanent establishment, then such royalties shall be deemed to arise in the Contracting State in which the permanent establishment is situated.

Where, owing to a special relationship between the payer and the recipient or between both of them and some other person, the amount of the royalties paid, having regard to the use, right or information for which they are paid, exceeds the amount which would have been agreed upon by the payer and the recipient in the absence of such relationship, the provisions of this Article shall apply only to the last-mentioned amount. In that case, the excess part of the payments shall remain taxable according to the law of each Contracting State, due regard being had to the other provisions of this Agreement.

Gains from the alienation of immovable property, as defined in paragraph 2 of Article 6, may be taxed in the Contracting State in which such property is situated.

Gains from the alienation of movable property forming part of the business of a permanent establishment which an enterprise of a Contracting State has in the other Contracting State or of movable property pertaining to a fixed base available to a resident of a Contracting State in the other Contracting State for the purpose of performing professional services, including such gains from the alienation of such permanent establishment (alone or together with the whole enterprise) or of such a fixed base, may be taxed in the other Contracting State. However, gains from the alienation of ships and aircraft operated in international traffic and of movable property pertaining to the operation of such ships and aircraft shall be taxable only in the Contracting State in which the place of effective management of the enterprise is situated.

Gains from the alienation of any property other than those mentioned in paragraphs 1 and 2 shall be taxable only in the Contracting State of which the alienator is a resident.

Income derived by a resident of a Contracting State in respect of professional services or other independent activities of a similar character shall be taxable only in that Contracting State unless he has a fixed base regularly available to him in the other Contracting State for the purpose of performing his activities. If he has such a fixed base, the income may be taxed in that other Contracting State but only so much of it as is attributable to that fixed base.

The term "professional services" includes especially independent scientific, literary, artistic, educational or teaching activities as well as the independent activities or physicians, lawyers, engineers, architects, dentists and accountants.

Subject to the provisions of Articles 16, 18, 19, 20 and 21 salaries, wages and other similar remuneration derived by a resident of a Contracting State in respect of an employment shall be taxable only in that Contracting State unless the employment is exercised in the other Contracting State. If the employment is so exercised, such remuneration as is derived therefrom may be taxed in that other Contracting State.

Notwithstanding the provisions of paragraph 1, remuneration derived by a resident of a Contracting State in respect of an employment exercised in the other Contracting State shall be taxable only in the first-mentioned Contracting State, if:

the recipient is present in the other Contracting State for a period or periods not exceeding in the aggregate 183 days within a period of twelve months, and

the remuneration is paid by, or on behalf of, an employer who is not a resident of the other Contracting State, and

the remuneration is not borne by a permanent establishment or a fixed base which the employer has in the other Contracting State.

Notwithstanding the preceding provisions of this Article, remuneration derived by a resident of a Contracting State in respect of an employment exercised aboard a ship or aircraft in international traffic shall be taxable only in that Contracting State.

Remuneration and other payments derived by a resident of Belgium in his capacity as a "pengurus" or a "komisaris" of a company which is a resident of Indonesia may be taxed in Indonesia.

Remuneration and other payments derived by a resident of Indonesia in his capacity as a member of the board of directors of a company which is a resident of Belgium may be taxed in Belgium.

The remuneration which a person to whom paragraph 1 or 2 applies derives from the company in respect of the discharge of day-to-day functions of a managerial or technical nature may be taxed in accordance with the provisions of Article 15.

Remuneration, including pensions, paid by, or out of funds, created by a Contracting State or a political subdivision or a local authority thereof to any individual in respect of services rendered to that State or subdivision or local authority thereof in the discharge of functions of a governmental nature may be taxed in that State.

Notwithstanding paragraph 1, the provisions of Articles 15, 16 or 18 apply to remuneration or pensions in respect of services rendered in connection with any trade or business carried on by a Contracting State or a political subdivision or a local authority thereof.

Paragraph 1 shall not apply in so far as services are rendered to a Contracting State in the other Contracting State by an individual who is a national of that other Contracting State.

An individual who is a resident of a Contracting State immediately before making a visit to the other Contracting State and is temporarily present in the other Contracting State solely as a student at a recognised university, college, school or other similar recognised educational institution in that other Contracting State or as a business or technical apprentice therein, for a period not exceeding five years from the date of his first arrival in that other Contracting State in connection with that visit, shall be exempt from tax in that other Contracting State on:

all remittances from abroad for the purposes of his maintenance, education or training; and

any remuneration not exceeding 60,000 Belgian francs or the equivalent in Indonesian currency during any calendar year in respect of services rendered in that other Contracting State with a view to supplementing the resources available to him for such purposes.

An individual who is a resident of a Contracting State immediately before making a visit to the other Contracting State and is temporarily present in the other Contracting State for the purposes of study, research or training solely as a recipient of a grant, allowance or award from the Government of either of the Contracting States or from a scientific, educational, religious or charitable organisation or under a technical assistance programme entered into by the Government of either of the Contracting States for a period not exceeding three years from the date of his first arrival in that other Contracting State in connection with that visit shall be exempt from tax in that other Contracting State on:

the amount of such grant, allowance or award;

all remittances from abroad for the purposes of his maintenance, education or training; and

any remuneration not exceeding 100,000 Belgian francs or the equivalent in Indonesian currency during any calendar year in respect of services rendered in that other Contracting State if such services are performed in connection with his study, research, training or incidental thereto.

An individual who is a resident of a Contracting State immediately before making a visit to the other Contracting State and is temporarily present in that other Contracting State solely as an employee of, or under contract with, the Government or an enterprise of the first-mentioned Contracting State solely for the purpose of acquiring technical, professional or business experience for a period not exceeding twelve months from the date of his first arrival in that other Contracting State in connection with that visit shall be exempt from tax in that other Contracting State on:

all remittances from abroad for the purposes of his maintenance, education or training; and

any remuneration not exceeding 150,000 Belgian francs or the equivalent in Indonesian currency during any calendar year in respect of services rendered in that other Contracting State if such services are in connection with his studies or training or incidental thereto.

Capital represented by immovable property, as defined in paragraph 2 of Article 6, may be taxed in the Contracting State in which such property is situated.

Subject to the provisions of paragraph 3, capital represented by movable property forming part of the business property of a permanent establishment of an enterprise, or by movable property pertaining to a fixed base used for the performance of professional services, may be taxed in the Contracting State in which the permanent establishment or fixed base is situated.

Ships and aircraft operated in international traffic and movable property pertaining to the operation of such ships and aircraft, shall be taxable only in the Contracting State in which the place of effective management of the enterprise is situated.

All other elements of capital of a resident of a Contracting State shall be taxable only in that State.

Each of the two Contracting States, when imposing tax on its residents, may include in the basis upon which such taxes are imposed, the items of income or capital which according to the provisions of this Agreement may be taxed in the other Contracting State. Where income is subject to tax in both Contracting States, relief from double taxation shall be given in accordance with the following paragraphs of this Article.

Where a company which is a resident of a Contracting State owns shares in a company which is a resident of the other Contracting State, the dividends paid thereon to the former company which have not been dealt with in accordance with paragraph 4 of Article 10 shall be exempt in the first-mentioned Contracting State from the tax referred to in paragraph 3(a)(ii) or (b)(ii) of Article 2 to the extent that exemptions would have been accorded if the two companies had been residents of that first-mentioned Contracting State.

Subject to the provisions of paragraphs 4 and 5 of this Article the Contracting State of which the recipient of the income or the owner of the capital is a resident shall allow a deduction from the tax computed in conformity with the first paragraph of this Article equal to such part of that tax which bears the same proportion to the aforesaid tax as the part of the income or capital which is included in the basis mentioned in the first paragraph of this Article and may be taxed in the other Contracting State according to the provisions this Agreement bears to the total income or capital which forms the said basis.

The deduction referred to in paragraph 3 of this Article shall not be allowed by a Contracting State in respect of income which may be taxed in the other Contracting State to the extent that this income has not been charged in that other Contracting State because of the set-off of losses also deducted, in respect of any accounting period, from income taxable in the first-mentioned Contracting State.

In cases not covered by paragraph 2 of this Article, the Contracting State of which the recipient of the income is a resident shall allow a credit against its tax charged on income derived from the other Contracting State, if such income is:
-- dividends dealt with in paragraph 2 of Article 10;
-- interest dealt with in paragraphs 2, 3 and 7 of Article 11;
-- royalties dealt with in paragraph 2 and 6 of Article 12.
This credit shall be:

in Belgium, an amount equal to 15 per cent of the gross amount of such dividends, interest or royalties insofar as it is included in the taxable basis of the said resident, and

in Indonesia, an amount equal to the tax paid in Belgium on that income, provided that this amount shall not exceed that part of the Indonesian tax computed in conformity with the first paragraph of this Article which is appropriate to the income derived from Belgium.

A company which is a resident of Belgium and which owns directly shares in a company which is a resident of Indonesia during the whole of the accounting period of the latter company shall likewise be exempted or granted relief from the prepayment on income from movable property chargeable in accordance with Belgian law on the net amount of the dividends referred to above which are paid to it by the said company which is a resident of Indonesia and is liable to the tax referred to in paragraph 3(a)(ii) of Article 2, provided that it so requests in writing not later than the time limited for the submission of its annual return, on the understanding that, on redistribution to its own shareholders of income not charged to the said prepayment, the income then distributed and chargeable to the said prepayment shall not be reduced by the amount of such dividends, notwithstanding Belgian law. This exemption shall not apply when the first-mentioned company has elected that its profits be charged to the individual income tax.

The credit referred to in paragraph 5(a) of this Article shall be given in an amount of 20 per cent (instead of 15 per cent) in the case where a person, who is a resident of Belgium, derives income by way of dividends, interest or royalties which, in accordance with the provisions of this Agreement may be taxed in Indonesia but which is exempted from taxation there under the special incentive measures designed to promote economic development in Indonesia.

Nationals of a Contracting State shall not be subjected in the other Contracting State to any taxation of any requirement connected therewith which is other or more burdensome than the taxation and connected requirements to which nationals of that other Contracting State in the same circumstances are or may be subjected.

The term "nationals" means:

all individuals possessing the nationality of a Contracting State; and

all legal persons, partnerships and associations deriving their status as from the law in force in a Contracting State.

The taxation on a permanent establishment which an enterprise of a Contracting State has in the other Contracting State shall not be less favourably levied in that other Contracting State than the taxation levied on enterprises of that other Contracting State carrying on the same activities.

Enterprises of a Contracting State, the capital of which is wholly or partly owned or controlled, directly or indirectly, by one or more residents of the other Contracting State, shall not be subjected in the first-mentioned Contracting State to any taxation or any requirement connected therewith which is other or more burdensome than the taxation and connected requirements to which other similar enterprises of that first-mentioned Contracting State are or may be subjected.

In this Article the term "taxation" means taxes which are the subject of this Agreement.

Where a resident of a Contracting State considers that the actions of one or both of the Contracting States result or will result for him in a taxation not in accordance with this Agreement, he may, without prejudice to the remedies provided by the national laws of these States, address to the competent authority of the Contracting State of which he is a resident an application in writing stating the grounds for claiming a revision of that taxation. The said application must be presented within a period of two years from the date of the notification, or the collection at source, of the charge to tax which the resident considers not in accordance with this Agreement.

The competent authority referred to in paragraph 1 shall endeavour, if the objection appears to it to be justified and if it is not able to arrive at an appropriate solution, to resolve the case by mutual agreement with the competent authority of the other Contracting State, with a view to the avoidance of a taxation not in accordance with this Agreement.

The competent authorities of the Contracting States shall endeavour to resolve by mutual agreement any difficulties or doubts arising as to the application of this Agreement.

The competent authorities of the Contracting States shall agree on the subject of the necessary administrative measures to carry out the provisions of this Agreement and particularly in the matter of the proofs to be furnished by the residents of either Contracting State in order to benefit in the other Contracting State from the exemptions from or reductions in tax provided in this Agreement.

The competent authorities of the Contracting States shall exchange such information (being information which such authorities have in proper order at their disposal) as is necessary for the carrying out of this Agreement, in particular for the prevention of fraud, and for the administration of statutory provisions against legal avoidance concerning taxes covered by this Agreement. Any information so exchanged shall be treated as secret and shall not be disclosed to any persons or authorities other than those concerned with the assessment or collection of the taxes which are the subject of this Agreement.

In no case shall the provisions of paragraph 1 be construed so as to impose on a Contracting State the obligation:

to carry out administrative measures at variance with the laws or the administrative practice of that or of the other State;

to supply particulars which are not obtainable under the laws or in the normal course of the administration of that or of the other State;

to supply information which would disclose any trade, business, industrial, commercial or professional secret or trade process, or information, the disclosure of which would be contrary to public policy.

As regards a company which is a resident of Belgium, the provisions of this Agreement shall not limit its taxation in accordance with the Belgian law in the event of the repurchase of its own shares or in the event of the distribution of its assets.

Nothing in this Agreement shall affect the fiscal privileges of diplomatic or consular officials under the general rule of international law or under the provisions of special agreements.

The Agreement shall not apply to international organisations, to organs or officials thereof and to persons who are members of a diplomatic or consular mission of a third State, being present in a Contracting State and not being taxed in either Contracting State as residents in respect of taxes on income and on capital.

The competent authorities of the Contracting States shall communicate directly with each other for the application of this Agreement.

This Agreement shall be approved by Indonesia and Belgium in accordance with their respective legal procedures, and shall enter into force on the fifteenth day after the date of exchange of notes indicating such approval.

This Agreement shall have effect:
In Indonesia:
as respects income derived during the taxable year beginning on or after the first day of January in the calendar year in which this Agreement enters into force.
In Belgium:

as respects all tax due at source on income credited or payable on or after the first day of January in the calendar year in which this Agreement enters into force;

as respects all tax other than tax due at source, on income of any accounting period ending on or after the 31st day of December in the calendar year in which this Agreement enters into force.

This Agreement shall remain in force indefinitely but either of the Contracting States may terminate the Agreement, through diplomatic channels, by giving to the other Contracting State, written notice of termination not later than the 30th June of any calendar year from the fifth year following that in which the Agreement entered into force. In such event the Agreement shall have effect for the last time:
In Indonesia:
as respects income derived during the taxable year beginning on the first day of January in the calendar year in which the notice of termination is given.
In Belgium:

as respects all tax due at source on income credited or payable at last on the 31st day of December in the calendar year in which the notice of termination is given;

as respects all tax other than tax due at source, on income of any accounting period ending at last on the 30th day of December of the calendar year following that in which the notice of termination is given.

F.X. SEDA.

R. VAN ELSLANDE.

Ad Article 7, paragraph 1
It is understood that profits derived by an enterprise of a Contracting State within the other Contracting State from sales of goods or merchandise of the same kind as those sold, or from other business transactions of the same kind as those effected, through the permanent establishment situated therein, may be taxed in such other Contracting State if the permanent establishment had intervened in such sales or transactions.

Ad Article 8

With respect to profits from shipping, Article 8 shall apply only if the ships are operated in regular lines.

Article 8 shall likewise apply to the share in respect of participations in pools of any kind by an enterprise engaged in the operation of aircraft.

Ad Article 10, paragraph 3
The term "Dividends" means also income -- even when paid in the form of interest -- which is taxable under the head of income on capital invested by the members of a company other than a company with share capital, which is a resident of Belgium.

Ad Article 24, paragraph 7
The terms "special incentive measures designed to promote economic development in Indonesia" shall include especially the Decree No. KEP-94/MK/II/2/1971 of February 22, 1971 of the Minister of Finance of the Republic of Indonesia and any other provisions granting relief which may subsequently be made and which the competent authorities of Indonesia shall notify to the other competent authorities of Belgium.

Ad Article 25

Article 25 shall not affect the provisions of the Agreement between the Republic of Indonesia and the Kingdom of Belgium on the encouragement and reciprocal protection of investments and Protocol, signed at Jakarta on January 15, 1970.

Article 25, paragraph 3 shall not be construed as preventing Belgium from taxing the total amount of the profits attributable to a permanent establishment in Belgium of a company being a resident of Indonesia or of an association having its place of effective management in Indonesia at the rate of tax provided by the Belgian law, but this rate may not -- before the surcharges referred to in paragraph 3(b)(vi) of Article 2 -- exceed the maximum rate applicable to the whole or a portion of the profits of companies which are residents of Belgium.

F.X. SEDA.

R. VAN ELSLANDE.

Persetujuan ini berlaku bagi pajak-pajak pendapatan dan pajak-pajak kekayaan yang dikenakan atas nama masing-masing Negara yang terikat persetujuan atau oleh departemen departemen pemerintah masing-masing atau pemerintah daerahnya masing-masing tanpa memandang cara pemungutan pajak-pajak tersebut.

Yang dianggap pajak-pajak pendapatan dan pajak-pajak dan pajak-pajak kekayaan adalah pajak-pajak yang dikenakan atas seluruh pendapatan, atas seluruh kekayaan, atau atas unsur unsur pendapatan atau kekayaan, termasuk pajak-pajak atas keuntungan yang diperoleh dari pemindahtanganan harta tak gerak, pajak-pajak atas jumlah seluruh upah atau gaji yang dibayarkan oleh perusahaan-perusahaan, begitu pula pajak-pajak atas pertambahan nilai kekayaan.

Persetujuan ini berlaku bagi pajak-pajak yang ada sekarang, khususnya :

di Indonesia :

pajak pendapatan (the income tax),

pajak perseroan (the company tax),

pajak kekayaan (the capital tax)

pajak atas bunga, Dividen dan royalty (the tax on interst, devident and royalty).

di Belgia :

pajak pendapatan perseorangan (de personenblasting - Iimpot des personnes phyiques),

pajak perseroan (de vennotschaapsbelanting Iimpor des societes),

pajak pendapatan badan-badan hukum (de rechtspersonen belasting- Iimpot des personnes morales),

pajak pendapatan bukan penduduk (de belasting des nietverblijfhoudrs-I;impot des nonresidents),

pembayaran-pembayaran dimuka dan tambahan pembayaran dimuka (de voorheffingen en aanvullende voorheffingenles precomptes et complements de precomptes) dan

pengutan atas pendapatan lebih (de opdeciemen en opcentiemenles decimes et centimes additionnels) atas setiap pajak-pajak yang disebut diatas (i) s.d (v) termasuk tambahan dari daerah untuk pajak pendapatan perseorangan (aanvullende gemmentebelasting-taxe coomunale additionnelle a Iimpot des personnes physigues)

Persetujuan ini juga berlaku bagi setiap pajak-pajak yang serupa atau pada hakekatnya sama yang selanjutnya dikenakan sebagai tambahan untuk, atau pengganti dari, pajak-pajak yang ada sekarang.
Pejabat-pejabat yang berwenang sari kedua Negara yang terikat Persetujuan akan saling memberitahukan setiap perubahan-perubahan penting yang dibuat dalam undang-undang perpajakan mereka.

Jika salah satu Negara yang terikat Persetujuan, karena alasan perubahan yang dibuat dalam Undang-undang perpajakannya, perlu merubah suatu pasal dari persetujuan ini tanpa mempengaruhi pokok-pokok yang umum, perubahan-perubahan yang perlu itu biasa dibuat dengan persetujuan bersama melalui suatu pertukaran nota-nota diplomatik atau dengan cara lain sesuai dengan prosedur perundang-undangan.

Yang dimaksud di dalam persetujuan ini, kecuali bila dikehendaki lain.

istilah "suatu Negara yang terikat Persetujuan" dan "Negara lainnya yang terikat Persetujuan" berarti Indonesia atau Belgia, sebagaimana yang maksudkan;

istilah "Indonesia" termasuk wilayah Republik Indonesia dan bagian-bagian dari dasar lautnya serta tanah sekitar laut yang menjadi perbatasannya, dimana Republik Indonesia memiliki hak kedaulatannya sesuai dengan hukum internasional;

istilah "Belgia" termasuk wilayah Kerajaan Belgia dan bagian-bagian dari dasar lautannya serta tanah sekitar laut yang menjadi perbatasannya, dimana Kerajaan Belgia memiliki hak kedaulatannya sesuai dengan hukum internasional;

istilah "pajak" berarti pajak Indonesia atau pajak Belgia, sebagai mana yang dimaksudkan;

istilah "orang" termasuk orang pribadi, perseorangan dan setiap bentuk dari badan badan;

istilah "perseroan" berarti setiap bentuk kerja sama atau setiap kesatuan yang diperlakukan sebagai suatu bentuk kerja sama demi kepentingan-kepentingan perpajakan di dalam suatu Negara dimana perseroan itu berkedudukan;

istilah-istilah "perusahaan suatu Negara yang terikat Persetujuan" dan "perusahaan suatu Negara lainnya" yang terikat persetujuan masing-masing berarti suatu perusahaan yang dijalankan oleh penduduk suatu Negara dan suatu perusahaan yang dijalankan oleh penduduk negara lainnya.

istilah "pejabat yang berwenang" berarti :

1. di Indonesia, Menteri Keuangan atau pejabat mewakilinya ;
2. di Belgia, Direktur Jenderal Pajak Langsung.

Sehubungan diberlakukannya Persetujuan oleh suatu Negara setiap istilah tidak akan diartikan lain, kecuali dikehendaki lain, mempunyai arti sesuai dengan undang-undang Negara bersangkutan yang menunjuk pajak-pajak yang merupakan pokok dari Persetujuan ini.

Untuk kepentingan-kepentingan dari Persetujuan ini, istilah penduduk suatu Negara berarti setiap orang yang berada dibawah undang-undang Negara itu, dapat dikenakan pajak disitu berdasarkan tempat tinggalnya, rumah tinggal, tempat pengurusan atau setiap kriteria lain dengan kondisi yang serupa.

Bila, karena alasan ketentuan-ketentuan ayat 1, seorang individu merupakan penduduk kedua Negara maka persoalan ini akan ditetapkan sesuai dengan aturan-aturan sebagai berikut :

Ia akan dianggap penduduk suatu Negara ditempat ia memiliki rumah tinggal tetap yang tersedia baginya. Jika ia memiliki rumah tinggal tetap yang tersedia baginya dikedua Negara, ia akan dianggap penduduk Negara ditempat hubungan pribadi dan ekonominya yang terdekat berada (pusat kegiatan-kegiatan yang penting).

Jika tempat pusat kegiatan-kegiatannya yang penting tidak dapat ditetapkan, atau jika ia tidak memiliki rumah tinggal tetap yang tersedia baginya di salah satu Negara ia akan dianggap merupakan penduduk Negara ditempat ia memiliki kebiasaan bertempat tinggal.

Jika ia memiliki kebiasaan bertempat tinggal di kedua negara atau tidak memilikinya di kedua Negara tersebut, para pejabat yang berwenang dari kedua Negara akan menyelesaikan masalah ini dengan persetujuan bersama.

Bila, karena ketentuan-ketentuan ayat 1 suatu badan selain daripada seorang individu merupakan penduduk dari kedua Negara, maka badan tersebut akan dianggap sebagai penduduk Negara di tempat pengurusan perusahaan yang sebenarnya berada.

Untuk tujuan-tujuan Persetujuan ini, istilah "pendirian tetap" berarti suatu tempat tetap untuk usaha, dimana perusahaan menjalankan usahannya baik secara sebagian atau menyeluruh.

sebuah pertambangan, sumur minyak, penggalian atau tempat lainnya untuk pengambilan sumber kekayaan alam;

suatu lokasi bangunan atau pembangunan, instansi atau proyek perakitan atau kegiatan kegiatan pengawasan sehubungan dengan itu, dimana lokasi, proyek atau kegiatan seperti itu berlangsung selama suatu masa yang melebihi enam bulan;

pemberian jasa-jasa termasuk jasa-jasa konsultan oleh suatu perusahaan melalui seorang pegawai atau pegawai-pegawai lain, dimana kegiatan-kegiatan seperti itu berlangsung dalam suatu Negara selama suatu masa atau masa-masa yang melebihi jumlah 183 hari dalam waktu 12 bulan.

Istilah "pendirian tetap" tidak dianggap termasuk :

penggunaan fasilitas-fasilitas semata-mata untuk tujuan menyimpan atau memamerkan barang-barang atau barang-barang dagangan yang dimiliki oleh perusahaan;

pengurusan persediaan barang-barang atau barang-barang dagangan yang dimiliki perusahaan semata-mata untuk tujuan penyimpanan atau pameran;

pengurusan persediaan barang-barang atau barang-barang dagangan yang dimiliki perusahaan semata-mata untuk tujuan pengolahan oleh perusahaan lain;

pengurusan suatu tempat usaha tetap semata-mata untuk tujuan, pembelian barang barang atau barang-barang dagangan, atau untuk pengumpulan informasi, bagi perusahaan.

pengurusan suatu tempat usaha tetap semata-mata untuk tujuan periklanan, untuk pemberian informasi, untuk penelitian ilmiah atau untuk kegiatan serupa yang bersifat persiapan atau bantuan, bagi perusahaan.

Seseorang atau badan dalam suatu Negara yang bertindak untuk kepentingan suatu perusahaan di negara lainnya selain dari agen yang berdiri sendiri seperti disebutkan dalam ayat 6 akan dianggap suatu pendirian tetap dalam Negara yang disebut pertama jika :

ia mempunyai, dan biasa melakukan dalam Negara yang disebut pertama itu, wewenang untuk menutup kontrak-kontrak atas nama perusahaan, kecuali kegiatan-kegiatannya dibatasi untuk pembelian barang-barang atau barang-barang bagi perusahaan; atau

ia mungurus dalam Negara disebut pertama suatu persediaan barang-barang atau barang barang dagangan yang dimiliki perusahaan, dimana ia secara teratur memenuhi pesanan pesanan atas nama perusahaan tersebut.

Suatu perusahaan asuransi dari suatu Negara, kecuali yang berhubungan dengan reasuransi, akan dianggap mempunyai suatu pendirian tetap di Negara lainnya bila perusahaan tersebut memungut premi-premi di wilayah Negara lain itu atau menanggung resiko-resiko yang berada disitu melalui seorang pegawai yang disebut dalam ayat 6.

Suatu perusahaan dari suatu Negara tidak akan dianggap mempunyai suatu pendirian tetap di Negara lainnya hanya karena perusahaan itu menjalankan usahanya melalui seorang makelar, komisioner atau setiap agen lainnya yang berdiri sendiri, selama orang-orang seperti itu bertindak dalam rangka usahanya. Namun, bila kegiatan-kegiatan agen seperti itu secara keseluruhan atau hampir keseluruhan diperuntukan bagi kepentingan perusahaan itu, ia tidak akan merupakan suatu agen yang berdiri sendiri seperti yang diartikan oleh ayat ini.

Bila suatu perseroan yang merupakan penduduk suatu Negara mengawasi atau diawasi oleh suatu perseroan yang merupakan penduduk dari Negara lainnya, atau yang menjalankan usahanya di Negara lainnya itu (baik melalui suatu pendirian tetap atau cara lain) tidak akan dengan sendirinya menjadikan salah satu tersebut suatu pendirian tetap dari yang lainnya.

pendapatan dari harta tak gerak dapat dikenakan pajak oleh Negara dimana harta itu berada.

Istilah harta tak gerak akan diartikan sesuai dengan undang-undang Negara dimana harta yang bersangkutan berada. Bagaimanapun istilah ini akan termasuk benda yang menyertai harta tak gerak, ternak dan peralatan yang digunakan dalam pertanian dan hukum umum mengenai tanah, hak memetik hasil dari harta tak gerak dan hak-hak terhadap macam macam pembayaran- pembayaran yang ditetapkan sebagai balasan atas pekerjaan, atau hak mengerjakan, penggalian-penggalian tambang, sumber-sumber dan sumber kekayaan alam lainnya; kapal-kapal, perahu-perahu dan pesawat udara tidak akan dianggap sebagai harta tak gerak.

Ketentuan-ketentuan ayat 1 akan berlaku untuk pendapatan yang diperoleh dari penggenaan langsung, sewa atau setiap bentuk penggenaan lainnya dari harta tak gerak.

Ketentuan-ketentuan dari ayat 1 dan 3 juga akan berlaku bagi pendapatan dari harta tak gerak suatu perusahaan dan bagi pendapatan dari harta tak gerak yang digunakan untuk pelaksanaan jasa-jasa profesi.

Laba perusahaan di suatu Negara hanya akan dikenakan pajak di Negara itu kecuali perusahaan itu menjalankan usahanya di Negara lainnya, melalui suatu pendirian tetap yang berkedudukan disitu.
Jika perusahaan menjalankan usahanya seperti yang dikatakan sebelumnya, laba dari perusahaan itu dapat dikenakan pajak di negara lainnya tetapi hanya dari laba yang diperoleh melalui penjualan-penjualan dari barang-barang atau barang dagangan yang sama jenisnya atau transaksi-transaksi usaha lainnya yang sama seperti yang dijual atau dilakukan melalui pendirian tetap itu.

Jika suatu perusahaan dari suatu Negara menjalankan usahanya di Negara lain melalui suatu pendirian tetap yang berkedudukan disitu, masing-masing negara akan memperhitungkan laba pendirian tetap itu sama dengan laba seandainya pendirian tetap tersebut merupakan suatu perusahaan lain yang terpisah dan berdiri sendiri, yang melakukan kegiatan-kegiatan yang sama atau sejenis dalam keadaan yang sama atau serupa, dan yang mengadakan hubungan sepenuhnya bebas dengan perusahaan yang mempunyai pendirian tetap tersebut.

Dalam menentukan laba suatu pendirian tetap, akan diijinkan pengurangan-pengurangan seperti biaya-biaya yang dikeluarkan untuk kepentingan-kepentingan pendirian tetap itu termasuk biaya untuk para pimpinan dan biaya administrasi umum, baik yang dikeluarkan di Negara tempat pendirian tetap itu berkedudukan maupun tempat lainnya.

Selama menjadi kebiasaan di suatu Negara untuk menetapkan laba yang diperkirakan diperoleh suatu pendirian tetap berdasarkan suatu pembagian laba dari keseluruhan laba perusahaan terhadap pelbagai bagiannya, ketentuan-ketentuan dalam ayat 2 tidak akan menutup kemungkinan bagi perusahaan di Negara itu untuk menetapkan laba yang dikenakan pajak atas suatu pembagian laba seperti itu yang mungkin merupakan kebiasaan, bagaimanapun cara perhitungan pembagian yang dianut, akan menjadikan hasilnya sesuai dengan azas-azas yang terkandung dalam Pasal ini.

Tidak ada laba yang diperoleh suatu pendirian tetap hanya karena pemberian barang-barang atau barang-barang dagangan oleh pendirian tetap bagi perusahaannya.

Untuk kepentingan-kepentingan ayat-ayat terdahulu laba yang diperoleh suatu pendirian tetap akan ditentukan dengan cara perhitungan yang sama dari tahun ke tahun kecuali bila ada alasan yang cukup kuat untuk melakukan penyimpangan.

Jika laba termasuk unsur-unsur pendapatan yang diatur secara tersendiri dalam Pasal -Pasal lain dari persetujuan ini, maka ketentuan-ketentuan dari Pasal-Pasal itu akan dipengaruhi oleh ketentuan-ketentuan dari Pasal ini.

Suatu perusahaan dari suatu Negara ikut serta, baik secara langsung maupun tidak langsung, dalam ketatalaksanaan, pengawasan atau permodalan suatu perusahaan di Negara lainnya, atau

Orang-orang atau Badan-badan yang sama ikut serta, baik secara langsung maupun tidak langsung dalam ketatalaksanaan pengawasan atau permodalan suatu perusahaan di suatu Negara dan suatu perusahaan di Negara lainnya, dan dalam kondisi manapun yang dibuat atau dikenakan diantara kedua perusahaan dalam hubungan dagang maupun keuangan yang berada dengan yang dibuat diantara perusahaan-perusahaan yang berdiri sendiri, maka setiap laba yang mungkin, dengan kondisi seperti itu, jatuh pada salah satu perusahaan, tetapi karena alasan kondisi yang serupa tidak jatuh padanya, bisa dimasukkan dalam laba perusahaan itu dan dikenakan pajak.

Dividen-Dividen yang dibayarkan suatu perusahaan yang berkedudukan di suatu Negara kepada penduduk Negara lain dapat dikenakan pajak di Negara lain itu.

Bagaimana Dividen-Dividen seperti itu dapat dikenakan pajak di negara dimana perusahaan yang membayar Dividen berkedudukan menurut undang-undang Negara tersebut, tetapi pajak yang dikenakan tidak akan melebihi 15% dari jumlah kotor Dividen tersebut.
Ayat ini tidak akan mempengaruhi pajak dari perseroan itu sehubungan dengan laba darimana pembayaran Dividen itu dilakukan.

Istilah "Dividen" seperti yang dipergunakan dalam artikel ini berarti pendapatan dari saham saham, saham jouissance atau hak-hak jouissance, saham-saham para pendiri perusahaan atau hak-hak lain yang ikutserta dalam pembayaran laba, seperti juga pendapatan dari hak hak kerjasama lain yang diperlukan sama seperti pendapatan dari saham-saham oleh undang undang pajak dari Negara dimana perseroan yang membayar berkedudukan.

Ketentuan-ketentuan ayat 1 dan 2 tidak berlaku apabila penerima Dividen yang merupakan penduduk suatu Negara, mempunyai di Negara lainnya, dimana perseroan yang membayarkan Dividen berkedudukan, suatu pendirian tetap yang menguasai saham-saham atas nama Dividen itu dibayarkan mempunyai hubungan yang efektif. Dalam hal demikian, ketentuan pasal 7 berlaku.

Bila suatu perseroan yang merupakan penduduk dari suatu Negara memperoleh laba atau pendapatan dari Negara lain, Negara lain itu tidak akan mengenakan pajak apapun atas Dividen-Dividen yang dibayarkan perusahaan diluar dari Negara lain itu kepada badan-badan yang bukan penduduk dari Negara lain tersebut, meskipun Dividen Dividen yang dibayarkan itu atau laba yang tidak dibagaikan itu terdiri secara keseluruhan atau sebagaian dari laba atau pendapatan berasal dari Negara lain itu.

Meskipun ada ketentuan-ketantuan dari ayat 5, dimana suatu perseroan yang berkedudukan di Belgia memiliki suatu pendirian tetap di Indonesia, pendirian tetap itu dapat dikenakan pajak seperti yang disebut dalam ayat 3a (iv) dari Pasal 2, tetapi pajak yang dikenakan tidak akan melampaui 15% dari jumlah laba dari pendirian tetap itu yang dikirim ke perusahaan induknya di Belgia, asalkan pendirian tetap seperti itu terikat dalam kegiatan bidang-bidang pertanian, perkebunan, kehutanan, perikanan, peternakana, pertambangan, perbuatan barang barang industri pengangkutan, proyek perumahan rakyat, pariwisata dan sarana penunjangnya.

Bunga yang berasal dari suatu negara dan dibayarkan kepada Penduduk Negara lain dikenakan pajak di negara lainnya itu.

Meskipun demikian bunga seperti itu dapat dikenakan pajak di Negara tempat bunga dibayarkan, tetapi pajak dikenakan tidak akan melampaui 15% dari jumlah kotor bunga.

Walaupun ada ketentuan-ketentuan ayat 2 dimana bunga dibayarkan tidak akan mengenakan pajak lebih dari 10% dari jumlah kotor bunga, jika :

bunga itu diberikan oleh bank, lembaga keuangan atau perusahaan terutama yang berusaha dalam bidang pertanian, perkebunan, kehutanan, perikanan, peternakan, pertambangan, pembuatan barang-barang industri, pengangkutan, proyek perumahan rakyat, pariwisata dan sarana penunjangnya, dan

bunga itu diterima oleh bank atau lembaga keuangan.

Istilah "bunga" seperti yang digunakan dalam pasal ini berarti pencapatan dari surat-surat hutang baik yang hipotik maupun tidak dan baik yang berhak turut serta dalam laba maupun tidak, segala macam tagihan hutang dan deposito, oleh undang-undang perpajakan dari Negara dimana bunga tersebut dibayarkan.

Ketentuan-ketentuan dari ayat 1,2 dan 3 tidak akan berlaku jika si penerima bunga merupakan penduduk suatu Negara, memiliki pendirian tetap di Negara lain dimana bunga dibayarkan yang sebenarnya mempunyai tagihan-tagihan hutang atau deposito yang menghasilkan bunga itu.
Dalam persoalan seperti itu, ketentuan-ketentuan pasal 7 yang berlaku.

Bunga akan dianggap berasal dari suatu Negara bila pembayar bunga adalah Negara itu sendiri suatu departemen pemerintah, suatu pemerintah daerah atau penduduk dari Negara itu.
Bagaimanapun jika badan yang membayarkan bunga, baik yang merupakan penduduk dari suatu negara maupun bukan, memiliki suatu pendirian tetap di suatu Negara dalam hubungannya dengan hutang asal bunga yang dibayarkan terjadi, dan bunga seperti itu dibebankan kepada pendirian tetap seperti itu, maka bunga seperti itu akan dianggap berasal dari Negara tempat kedudukan pendirian tetap tersebut.

Jika, ada suatu hubungan istimewa diantara pembayar dan penerima atau orang yang mendepositokan atau diantara keduanya dan pihak ketiga, jumlah bunga yang dibayarkan, setelah memperhatikan tagihan hutang atau deposito yang dibayar, melebihi jumlah yang mungkin sudah disetujui oleh pembayar dan penerima atau orang yang mendepositokan tanpa adanya hubungan sebelumnya itu, ketentuan-ketentuan dari pasal ini hanya akan berlaku terhadap jumlah yang disebutkan terakhir.
Dalam persoalan demikian, jumlah pembayaran selebihnya akan tetap dikenakan pajak sesuai dengan undang-undang masing-masing Negara dengan memperhatikan ketantuan ketantuan lainnya dalam Persetujuan ini.

Royalti yang berasal dari suatu Negara dan dibayarkan kepada penduduk Negara lain dikenakan pajak di Negara lain tersebut.

Meskipun begitu, toyalty tersebut dapat dikenakan pajak di Negara tempat asal royalty sesuai dengan undang-undang Negara tersebut tetapi pajak yang dikenakan tidak akan melebihi 10% dari jumlah kotor royalty.

Istilah "royalty" berarti segala jenis pembayaran yang diterima sebagai suatu pembayaran atas penggunaan, hak penggunaan, setiap karya tulisan, kesusastraan atau karya ilmiah termasuk film-film bioskop dan film-film atau rekaman untuk siaran radio atau televisi setiap hak paten, merek penggunaan, peralatan insutri, perdagangan atau pengetahuan, atau untuk informasi mengenai pengalaman di bidang industri, perdagangan atau ilmu pengetahuan.

Ketentuan-ketantuan ayat 1 dan 2 tidak akan berlaku jika, penerima royalty yang merupakan penduduk suatu Negara, memiliki suatu pendirian tetap di Negara lain tempat asal royalty itu, yang sebenarnya dihubungkan dengan hak atau harta benda yang menghasilkan royalty tersebut. Dalam persoalan seperti ini, ketentuan-ketentuan dari pasal 7 yang akan diberlakukan.

Royalty akan dianggap berasal dari suatu Negara apabila pembayarnya Negara itu sendiri, suatu departemen pemerintah, suatu pemerintah daerah atau penduduk Negara itu. Bagaimanapun, bila badan yang membayarkan royalty, baik ia merupakan penduduk dari suatu Negara maupun bukan, memiliki suatu pendirian tetap di Negara lainnya sehubungan dengan mana kewajiban untuk membayar royalty itu dibuat, dan royalty seperti itu dibebankan kepada pendirian tetap seperti itu, maka royalty seperti itu akan dianggap berasal dari Negara lainnya itu.

Jika, ada suatu hubungan istimewa diantara pembayar dan penerima atau diantara keduannya dan pihak ketiga, jumlah royalty yang dibayarkan, dengan memperhatikan penggunaan, hak atau keterangan, untuk mana royalty itu dibayar, melebihi jumlah yang sudah disetujui oleh pembayar dan penerima tanpa adanya hubungan semacam itu ketentuan-ketentuan Pasal ini hanya akan berlaku jumlah yang disebut belakangan. Dalam persoalan demikian, bagian kelebihan dari pembayaran-pembayaran akan tetap dikenakan pajak sesuai dengan undang undang masing-masing Negara, dengan memperhatikan ketentuan-ketentuan lainnya dalam Persetujuan ini.

Keuntungan dari pemindahtanganan harta tak gerak, seperti yang diartikan dalam ayat 2 dari pasal 6, bisa dikenakan pajak di Negara tempat harta itu berada.

Keuntungan dari pemindahtanganan harta gerak yang merupakan bagian dari harta perusahaan suatu pendirian tetap yang dimiliki suatu perusahaan dari suatu Negara di Negara lain atau dari pemindahtanganan harta gerak yang berkenaan dengan suatu basis tetap yang tersedia bagi penduduk suatu Negara di Negara lain untuk tujuan pelaksanaan jasa-jasa profesi, termasuk keuntungan dari pemindahtanganan pendirian tetap itu (tersindiri atau bersama dengan keseluruhan perusahaan) atau dari basis tetap seperti itu, dapat dikenakan pajak di Negara lainnya itu. Bagaimana keuntungan dari pemindahtanganan kapal-kapal dan pesawat udara yang berkenaan dengan perusahaan kapal-kapal dan pesawat udara seperti itu hanya akan dikenakan pajak di Negara dimana perusahaan itu berkedudukan.

keuntungan dari pemindahtanganan setiap harta lain dari pada yang disebutkan dalam ayat 1 dan 2 hanya akan dikenakan pajak di Negara tempat pihak yang memindahtangankan itu merupakan penduduk.

Pendapatan yang diperoleh seorang penduduk suatu Negara sehubungan dengan jasa profesi atau kegiatan lainnya yang serupa hanya akan dikenakan pajak di Negara itu kecuali ia memiliki suatu basis tetap yang biasa tersedia baginya di Negara lainnya untuk tujuan pelaksanaan kegiatannya.
Jika ia memiliki tempat seperti itu, pendapatannya dapat dikenakan pajak di Negara lainnya itu tetapi hanya dikenakan atas jumlah yang diperkirakan diperoleh dari basis tetap itu.

Istilah "jasa profesi" termasuk jasa perseorangan dalam bidang ilmu pengetahuan, kesusastraan, kesenian, pendidikan atau pengaajaran, sama halnya seperti kegiatan perseorangan dari para dokter, ahli hukum, tekhnisi, arsitek, dokter gigi dan akuntan.

Dengan tunduk pada ketentuan-ketantuan dari pasal 16, 18, 19, 20 dan 21 gaji upah dan penghasilan lainnya yang serupa yang diperoleh seorang penduduk suatu Negara sehubungan dengan suatu pekerjaan, hanya akan dikenakan pajak di Negara itu kecuali pekerjaan itu dilakukan di Negara lainnya. Jika halnya demikian, penghasilan yang diperoleh itu dikenakan pajak di Negara lainnya itu.

Meskipun ada ketentuan-ketantuan ayat 1, penghasilan yang diperoleh seorang penduduk dari suatu Negara suhubungan dengan suatu pekerjaan yang dilakukan di Negara lainnya hanya akan dikenakan pajak di Negara yang disebut pertama, jika:

penerima penghasilan berada di negara lainnya itu selama suatu masa atau masa-masa yang tidak melebihi 183 hari dalam 12 bulan, dan

penghasilan tersebut dibayarkan oleh, atas nama seorang majikan yang bukan penduduk Negara lainnya, dan

penghasilan itu tidak dibebankan pada suatu pendirian tetap atau suatu basis tetap yang dimiliki majikan di Negara lainnya itu.

Meskipun ada ketentuan-ketentuan terdahulu dari Pasal ini, penghasilan yang diperoleh seorang penduduk suatu Negara sehubungan dengan suatu pekerjaan yang dilakukan diatas sebuah kapal atau pesawat udara dalam jalur lalu-lintas Internasional hanya akan dikenakan pajak di Negara itu.

Penghasilan dan pembayaran-pembayaran lain yang diperoleh seorang penduduk Belgia karena kedudukannya sebagai seorang pengurus atau komisaris dari suatu perseroan yang berkedudukan di Indonesia dikenakan pajak di Indonesia.

Penghasilan dan pembayaran-pembayaran lain yang diperoleh seorang penduduk Indonesia karena kedudukannya sebagai anggota dari dewan direktur suatu perseroan yang berkedudukan di Belgia dikenakan pajak di Belgia.

Penghasilan seseorang terhadap siapa ayat 1 atau 2 berlaku yang berasal dari perseroan tersebut sehubungan dengan pelaksanaan tugas sehari-hari yang bersifat kepengurusan atau tekhnik dikenakan pajak berdasarkan ketentuan-ketentuan Pasal 15.

Pengahasilan, termasuk pensiun, yang dibayarkan oleh, atau dikeluarkan dari dana-dana suatu Negara atau suatu departemen pemerintah atau pemerintah daerah kepada seseorang sehubungan dengan jasa-jasa yang diberikan kepada negara itu, departemen pemerintah atau pemerintah daerah disitu dalam melaksanakan tugas-tugas yang bersifat pemerintahan dapat dikenakan pajak di Negara itu.

Meskipun ada ayat 1, ketentuan-ketantuan dalam Pasal 15, 16 atau 18 akan berlaku terhadap penghasilan atau pensiun sehubungan dengan jasa-jasa yang diberikan dalam hubungannya dengan setiap perdagangan atau usaha yang dijalankan oleh suatu Negara atau departemen pemerintah atau pemerintah daerah disitu.

Ayat 1 tidak akan berlaku selama jasa-jasa yang diberikan kepada suatu Negara dilakukan di Negara lainnya oleh seorang yang berkewarganegaraan Negara lain itu.

Seseorang yang merupakan penduduk dari suatu Negara dan berada di Negara lain untuk beberapa waktu hanya sebagai mahasiswa pada suatu universitas yang diakui, akademi, sekolah atau lembaga pendidikan lainnya yang serupa di Negara lain itu atau sebagai orang yang dilatih dalam bidang usaha atau teknik disitu, atau suatu waktu yang tidak melebihi 5 tahun sejak dari kedatangannya di Negara lain itu berkenaan dengan kunjungan itu, akan dibebaskan dari pajak di Negara lain itu atas :

setiap pengirim dari luar negeri untuk kepentingan hidup, pendidikan atau latihannya; dan

setiap penghasilan yang tidak melebihi 60,000 franc Belgia atau yang sama nilainya dalam mata uang Indonesia selama satu tahun talwim, sehubungan dengan jasa-jasa yang diberikan di Negara lain itu dengan suatu maksud menambah sumber-sumber yang tersedia baginya untuk tujuan-tujuan seperti itu.

Seseorang yang merupakan penduduk dari suatu Negara dan berada di Negara lainnya untuk beberapa waktu dengan tujuan untuk belajar, meneliti atau latihan hanya sebagai penerima bantuan, tunjangan atau hadiah dari Pemerintah salah satu Negara atau dari organisasi yang bersifat ilmiah, pendidikan, agama atau sosial atau dari program bantuan tehnik yang diselenggarakan oleh Pemerintah salah satu Negara selama suatu waktu yang tidak melebihi 3 tahun sejak dari kedatangannya di Negara lain itu yang berkenaan dengan kunjungan itu akan dibebaskan dari pajak di Negara lainnya tersebut atas :

jumlah dari bantuan, tunjangan atau hadiah seperti itu;

semua pengiriman dari luar negeri untuk tujuan hidup, pendidikan atau latihannya; dan

setiap penghasilan yang tidak melebihi 100,000 franc Belgia atau yang sama nilainya dalam mata uang Indonesia selama setiap tahun takwim sehubungan dengan jasa-jasa yang diberikan di Negara lain itu jika jasa-jasa demikian dilaksanakan dalam hubungan dengan pendidikan, penelitian, latihannya atau yang kebetulan merupakan pelengkapannya.

Seseorang yang merupakan penduduk dari suatu Negara dan berada di Negara lain untuk beberapa waktu hanya sebagai seorang pegawai dari, atau berdasarkan perjanjian dengan, Pemerintah atau suatu perusahaan dari Negara yang disebut pertama hanya dengan tujuan memperoleh pengalaman teknik, pengalaman dibidang perusahaan atau di bidang keprofesian untuk suatu waktu yang tidak melebihi 12 bulan sejak dari kedatangannya di Negara lain itu sehubungan dengan kunjungan tersebut akan dibebaskan dari pajak di Negara lain tersebut atas :

semua pengiriman dari luarnegeri untuk tujuan hidup; pendidikan atau latihan;dan

setiap penghasilan yang tidak melebihi 150,000 franc Belgia atau yang sama nilainya dalam mata uang Indonesia selama setiap tahun takwim sehubungan dengan jasa-jasa diberikan di Negara lain itu jika jasa-jasa tersebut berhubungan dengan pendidikannya atau latihan atau yang kebetulan merupakan pelengkapnya.

Kekayaan berupa harta tak gerak, seperti yang dirumuskan dalam ayat 2 dari Pasal 6, dapat dikenakan pajak di Negara dimana harta tersebut terletak.

Atas ketentuan-ketentuan ayat 3, kekayaan yang berupa harta gerak yang merupakan bagian dari harta perusahaan suatu pendirian tetap dari yang merupakan bagian dari harta perusahaan suatu pendirian tetap dari suatu perusahaan, atau yang berupa harta gerak berkenaan dengan suatu basis tetap untuk melaksanakan jasa-jasa profesi, dapat dikenakan pajak di Negara tempat kedudukan pendirian tetap atau basis tetap itu.

Kapal-kapal dan pesawat udara yang diusahakan dalam jalur lalu-lintas internasional dan harta gerak berkenaan dengan pengusahaan dari kapal-kapal dan pesawat udara seperti itu, hanya akan dapat dikenakan pajak di Negara tempat ketatalaksanaan yang sebenarnya dari perusahaan tersebut.

Semua unsur lain dari kekayaan penduduk suatu Negara hanya akan dikenakan pajak di Negara itu.

Masing-masing dari kedua Negara bila mengenakan pajak terhadap penduduknya, dapat menggabungkan sebagai dasar pengenaan pajak, bagian-bagian dari pendapatan atau kekayaan, yang sesuai dengan ketentuan-ketentuan dari Persetujuan ini dikenakan pajak di Negara lain.
Bila pendapat dikenakan pajak di kedua negara, penghindaran dari pajak berganda akan diberikan sesuai dengan ayat-ayat berikutnya dari Pasal ini.

Bila suatu perseroan yang berkedudukan di suatu Negara memiliki saham-saham dalam suatu perseroan yang berkedudukan di Negara lain, Dividen-Dividen yang dibayarkan dari situ kepada perseroan terdahulu yang belum diperlakukan sesuai dengan Pasal 10 ayat 4 akan dibebaskan di Negara yang disebut pertama dari pajak dengan menunjuk Pasal 2 ayat 3 a (ii) b (ii) sejauh pembebasan yang mungkin jika kedua perseroan berkedudukan di Negara yang disebut pertama.

Atas ketentuan-ketentuan ayat 4 dan 5 Pasal ini, Negara dimana penerima pendapat atau pemiliki kekayaan bertempat tinggal akan memberikan suatu pengurangan pajak atas pajak yang dihitung menurut ayat pertama Pasal ini, sebesar suatu bagian dari pajak yang perbandingannya terhadap keseluruhan pajak itu adalah sama seperti perbandingan antara bagian dari pada pendapatan atau kekayaan yang termasuk dalam dasar pengenaan pajak seperti disebutkan dalam ayat pertama Pasal ini dan dikenakan pajak di Negara lainnya menurut ketentuan-ketantuan Persetujuan ini terhadap seluruh pendapatan atau kekayaan yang merupakan dasar pengenaan pajak tersebut.

Pengurangan yang ditunjuk ayat 3 Pasal ini, tidak akan diijinkan oleh suatu Negara sehubungan dengan pendapatan yang dapat dikenakan pajak di Negara lain sampai sejauh pendapat ini belum dikenakan pajak di Negara lain itu, sebab kerugian-kerugian juga harus diperhitungkan dalam setiap masa pembukuan, dari pendapatan yang dikenakan pajak di Negara yang disebut pertama.

Hal-hal yang tidak tercakup oleh ayat 2 Pasal ini, Negara tempat kedudukan dari penerima pendapatan akan mengijinkan suatu pengurangan pajak terhadap pajak yang dikenakan atas pendapatan yang diperoleh dari Negara lain, apabila pendapatan itu adalah :
Dividen yang berhubungan dengan Pasal 10 ayat 2;
bunga yang berhubungan dengan Pasal 11 ayat 2,3 dan 7;
royalty yang berhubungan dengan Pasal 12 ayat 2 dan 6.
Pengurangan pajak dilakukan seperti berikut ini :

di Belgia, suatu jumlah sebesar 15% dari jumlah kotor Dividen, bunga atau royalty selama Dividen, bunga atau royalty itu termasuk dalam dasar pengenaan pajak dari penduduk tersebut dan ;

di Indonesia suatu jumlah sebesar pajak yang dibayarkan di Belgia atas pendapatan itu, asalkan jumlah ini tidak akan melebihi bagian dari pajak Indonesia yang dihitung menurut ketentuan-ketentuan ayat 1 Pasal ini yang sesuai dengan pendapatan yang diperoleh dari Belgia.

Suatu perseroan yang berkedudukan di Belgia dan secara langsung memiliki saham-saham suatu perseroan yang berkedudukan di Indonesia selama seluruh masa pembukuan perseroan yang disebut belakangan, juga akan dibebaskan atau diberi keringanan dari pembayaran dimuka atas pendapatan dari harta gerak yang dapat dikenakan pajak sesuai dengan Undang-undang Belgia atas jumlah bersih Dividen yang disebutkan di atas yang dibayarkan kepadanya oleh perseroan yang berkedudukan di Indonesia dan terhutang pajak menurut ayat 3, a(ii) Pasal 2, asalkan ada permohonan tertulis tidak lewat dari batas waktu yang ditentukan untuk penyerahan surat pemberitahuan akhir, dengan pengertian bahwa pada waktu pembagian kembali pendapatan yang tidak dikenakan pembayaran dimuka itu kepada para pemegang sahamnya, maka pendapatan tersebut tidak akan dikurangi dengan jumlah Dividen itu, meskipun diatur lain dalam undang-undang Belgia.

Pengurangan pajak menurut ayat 5, a. Pasal ini, akan diberikan sejumlah 20% (bukan 15%) dalam hal seseorang/badan yang berkedudukan di Belgia memperoleh Dividen, bunga atau royalty yang sesuai dengan ketentuan-ketentuan Persetujuan ini dapat dikenakan pajak di Indonesia tetapi dibebaskan dari pajak berdasarkan fasilitas-fasilitas pajak yang diberikan sebagai perangsang untuk menunjang pembangunan ekonomi di Indonesia.

Warganegara dari suatu Negara tidak akan dikenakan pajak atau kewajiban apapun sehubungan dengan itu di Negara lainnya yang berlainan atau yang lebih memberatkan dari pada pengenaan pajak dan kewajiban yang berhubungan dengan itu yang juga dikenakan atau dapat dikenakan terhadap warga-negara dari Negara yang lainnya.

Istilah warganegara berarti :

semua individu yang memiliki kebangsaan suatu Negara; dan

semua badan hukum, perkongsian dagang, assosiasi yang memperoleh statusnya berdasarkan undang-undang yang berlaku di suatu Negara.

Pengenaan pajak atas suatu pendirian tetap di Negara lain yang dimiliki perusahaan dari suatu Negara, tidak akan dipungut lebih memberatkan di Negara lain itu dari pada pajak yang dipungut atas perusahaan dari Negara yang lainnya, yang melakukan kegiatan-kegiatan yang sama.

Perusahaan disuatu Negara, yang modalnya keseluruhan atau sebagian dikuasai, atau diawasi, secara langsung atau tidak langsung oleh satu atau lebih penduduk Negara lain, tidak akan dikenakan pajak atau kewajiban apapun sehubungan dengan itu di Negara yang disebut pertama, yang berlainan atau yang lebih memberatkan dibanding pajak dan kewajiban yang dikenakan atau dapat dikenakan atas perusahaan yang serupa dari Negara yang disebut pertama.

Dalam pasal ini istilah "perpajakan" berarti pajak-pajak yang diatur di dalam Persetujuan ini.

Jika penduduk dari suatu Negara menganggap bahwa tindakan-tindakan dari salah satu atau kedua Negara mengakibatkan atau akan mengakibatkan baginya pengenaan pajak yang tidak sesuai dengan Persetujuan ini, ia dapat-terlepas dari cara-cara penyelesaian yang diatur dalam undang-undang nasional masing-masing mengajukan kepada pejabat yang berwenang dari suatu Negara dimana ia merupakan kepada penduduk, suatu permohonan tertulis yang menyatakan alasan yang menurut peninjauan kembali pajak tersebut. Permohonan tersebut harus diajukan dalam waktu 2 tahun sejak tanggal pemberitahuan, atau sejak pajak dipungut atas sumbernya, dari pengenaan pajak yang diangap penduduk tersebut tidak sesuai dengan persetujuan ini.

Pejabat yang berwenang seperti disebut dalam ayat 1 akan berusaha, bila keberatan itu beralasan dan ia tidak dapat menemukan pemecahan yang memuaskan, menyelesaikan masalah itu melalui persetujuan bersama antara pejabat yang berwenang dikedua Negara, dengan tujuan menghindarkan pengenaan pajak yang tidak sesuai dengan persetujuan ini.

Pejabat-pejabat yang berwenang dari kedua Negara akan berusaha menyelesaikan setiap kesulitan atau keraguan yang muncul karena penetapan Persetujuan ini melalui persetujuan bersama.

Pejabat-pejabat yang berwenang dari kedua Negara akan menyetujui aturan-aturan administrasi yang perlu untuk melaksanakan ketentuan-ketentuan dari Persetujuan ini dan terutama mengenai masalah bukti-bukti Negara lain atas pembebasan-pembebasan atau pengurangan-pengurangan dari pajak yang diberikan dalam Persetujuan ini.

Pejabat yang berwenang dari kedua Negara akan saling tukar menukar keterangan keterangan (yang tersedia dan secara teratur dimiliki pejabat-pejabat itu) untuk melaksanakan Persetujuan ini, khususnya untuk mencegah pengelakan pajak, dan untuk pelaksanaan dari ketentuan-ketentuan undang-undang terhadap penghindaran pajak mengenai pajak-pajak yang dicakup dalam Persetujuan ini. Setiap informasi yang dipertukarkan akan dirahasiakan dan tidak akan diungkapkan kepada setiap orang atau pejabat-pejabat lain selain daripada yang berkepentingan dengan penetapan atau penagihan pajak-pajak yang merupakan pokok dari Persetujuan ini.

Bagaimanapun ketentuan-ketentuan ayat 1 tidak akan ditafsirkan seolah-olah mengenakan kewajiban kepada satu negara :

untuk melaksanakan aturan-aturan administrasi yang berlawanan dengan undang undang atau pelaksanaan-pelaksanaan administrasi dari Negara itu atau negara lainnya;

memberikan keterangan yang tidak dapat diperoleh menurut undang-undang atau dalam pelaksanaan administrasi yang lazim dari Negara tersebut atau Negara lainnya.

untuk memberikan keterangan-keterangan yang mungkin mengungkapkan suatu rahasia perniagaan, usaha, industri, perdagangan atau keprofesian atau tata-cara perniagaan, atau keterangan yang pengungkapannya mungkin akan bertentangan dengan kebijaksanaan umum.

Terhadap suatu perseroan yang berkedudukan di Belgia, ketentuan-ketentuan dari Persetujuan ini tidak akan membatasi pengenaan pajak sesuai dengan undang-undang Belgia dalam rangka pembelian kembali saham-sahamnya atau dalam rangka pembagian kekayaannya.

Persetujuan ini tidak akan mempengaruhi hak-hak istimewa fiskal dari para anggota korps diplomatik atau para konsuler yang berdasarkan aturan-aturan umum hukum internasional atau yang berdasarkan ketentuan-ketantuan persetujuan-persetujuan khusus.

Persetujuan tidak akan berlaku terhadap organisasi internasional, bagian-bagian atau pejabat pejabat dan terhadap orang-orang yang merupakan anggota misi diplomatik atau konsuler dari suatu Negara ketiga yang berada di salah suatu Negara dan tidak dikenakan pajak di salah satu Negara sebagai penduduknya sehubungan dengan pajak-pajak atas pendapatan dan atas kekayaan.

Pejabat-pejabat yang berwenang dari kedua Negara-negara akan saling berkomunikasi langsung satu sama lain untuk penerapan dari Persetujuan ini.

Persetujuan ini akan disetujui oleh Pemerintah Indonesia dan Pemerintah Belgia sesuai dengan prosedur-prosedur yang syah, dan akan berlaku 15 hari sesudah tanggal pertukaran nota-nota yang menunjuk persetujuan itu.

Persetujuan ini akan berakibat :
di Indonesia :
Mengenai pendapatan yang diperoleh selama tahun pajak yang dimulai atau sesuai tanggal 1 Januari dalam tahun takwim saat mana Persetujuan ini berlaku.
di Belgia :

mengenai semua pajak yang dibayar pada sumber pendapatan yang terhutang atau yang dapat dibayarkan pada atau sesudah tanggal 1 Januari dalam tahun takwim saat mana Persetujuan ini berlaku.

mengenai semua pajak lain daripada pajak yang dibayarkan pada sumber, atas pendapatan dari setiap masa pembukuan yang berakhir pada atau setelah tanggal 31 Desember dalam tahun takwim saat mana berlakunya Persetujuan ini.

menyangkut semua pajak yang dibayar pada sumber pendapatan yang terhutang atau yang dapat dibayarkan selambat-lambatnya tanggal 31 Desember tahun takwim saat pemberitahuan pengakhiran diberikan;

menyangkut semua pajak lain daripada pajak yang dibayar pada sumber, atas pendapatan dari setiap tahun pembukuan yang berakhir paling lambat tanggal 30 Desember tahun takwim berikutnya saat pemberitahuan pengakhiran diberikan.

Pasal 7 ayat 1
Telah dimengerti bahwa jika suatu perusahaan dari suatu Negara memperoleh laba di Negara lainnya dari penjualan barang-barang atau barang dagangan yang sejenis atau dari transaksi usaha lainnya yang sejenis seperti yang dijual atau dilakukan melalui pendirian tetap di Negara lainnya itu, maka laba tersebut dikenakan pajak di Negara lainnya itu.

Pasal 8

Sehubungan dengan laba dari perkapalan, pasal 8 hanya akan berlaku jika kapal-kapal tersebut diusahakan dalam jalur tetap.

Pasal 8 juga akan berlaku terhadap bagian hasil sehubungan dengan keikut sertaan dalam setiap persekutuan perusahaan yang bergerak dalam pengoperasian pesawat udara.

Pasal 10 ayat 3
Istilah Dividen juga berarti pendapatan-bahkan bila dibayarkan dalam bentuk bunga-yang dapat dikenakan pajak berdasarkan pendapatan atas modal yang ditanamkan anggota anggota dari suatu perseroan selain perseroan dengan modal saham yang berkedudukan di Belgia.

Pasal 24 ayat 7
Istilah aturan-aturan khusus yang dibuat untuk menunjang pembangunan ekonomi Indonesia Khusunya akan termasuk Keputusan No. KEP-94/MK.112/1971 tanggal 22 Februari 1971 dari Menteri Keuangan Republik Indonesia dan setiap ketentuan-ketantuan lain yang memberikan keringanan yang dibuat kemudian dan yang diberitahukan oleh para pejabat berwenang di Indonesia kepada para pejabat yang berwenang di Belgia.

Pasal 25

Pasal 25 tidak akan mempengaruhi ketentuan-ketentuan persetujuan antara Pemerintah Republik Indonesia dan Pemerintah Kerajaan Belgia atas dorongan dan saling melindungi investasi dan protokol yang ditandatangani di Jakarta 15 Januari 1970.

Pasal 25 ayat 3 tidak akan ditafsirkan untuk mencegah Belgia memungut pajak atas jumlah keseluruhan laba yang diperkirakan diperoleh oleh suatu pendirian tetap di Belgia dari suatu perusahaan yang berkedudukan di Indonesia menurut tarip pajak Belgia, tetapi tarip ini tidak boleh-sebelum pengenaan pajak tambahan yang ditunjukan Pasal 2 ayat 3, (vi) - melebihi tarip maksimum yang dapat diterapkan kepada seluruh atau sebagain laba dari perseroan-perseroan yang berkedudukan di Belgia.